信用体系演化的经济学分析
作者： 孙磊著
出版社：中国金融出版社,2010
简介： 市场经济是信用经济。这不仅表明市场经济条件下信用活动处于重要地
位，而且反映了人类一般的伦理道德要求。成熟的市场经济必然以成熟的信
用体系为标志。我国的转型过程包含了信用体系的转型和重构。没有秩序良
好、充满活力的信用活动，没有人与人之间普遍的信任，就谈不上社会和谐
。健全信用体系是我国完善社会主义市场经济体制和构建和谐社会的重要组
成部分。
信用、信用体系的发展变化存在历史阶段性，有客观的演化规律。信用
活动范围经历了由熟人到陌生人，再到跨地区、跨国界的演变；相关主体既
有组织化的趋势也有职能的分化，并最终形成了完整的信用产业链条。关注
演化历史既是基础理论研究的需要，也有利于又好又快地推动我国的相关实
践。
在经济全球化的背景下，错综复杂的信用链条与网络纵横交错，一国信
用体系缺陷导致的信用风险可能产生国际性影响。信用体系演化研究有了更
为普遍和一般的意义，而且还是开放条件下我国维护经济安全、促进国际经
济良性运行的需要。
西方学术界没有系统关注信用体系。目前，国内基于感性认识的对策性
研究偏多，追根溯源的理论分析不足。
信用体系中信用的内涵是什么？怎样定义信用体系？该体系的构成及各
部分之间的关系如何？我国转型背景下的信用体系有何特殊性？推崇诚信美
德的华夏文明如今为何遭遇丛生的信用难题？征信系统能让我们走出信用困
境吗？……这一系列基本问题尚未完全找到有充分理论说服力的答案。
本书对信用体系演化进行经济学分析并探寻其内在规律，力求构建一个
有借鉴意义的信用体系理论分析框架，进而提出一系列具有理论支撑的对策
建议。
经济学的视角包括两层意思，一是选择经济学意义的信用作为信用体系
研究的出发点，二是用经济学的范式来研究信用体系问题。
经济学意义上的信用是以跨期契约为特征的经济交易行为。这种特定的
交易方式是人类应对资源稀缺约束、信息不完备约束的自然选择。与信用有
关的事物互相联系、互相制约而构成的一个整体即信用体系。其出现和发展
的根本目的在于保障信用契约的履行、促进社会诚信。经历了长期的自然演
化之后，现代的信用体系是一个包括信用主体、信用活动、信用制度及执行
主体、信用信息服务机构等要素的系统。
研究线路按照理论与实践的互动关系设计。逻辑主线为：历史的特殊
性一信用体系的一般性一现实的特殊性一基于一般性和特殊性的对策。
本书分为基础研究与应用研究两大板块。基础研究包括准备和历史分析
两部分，准备部分由第1章、第2章组成。其任务是界定基本范畴、了解已有
的理论成果，为深入研究奠定扎实的基础；探寻信用活动的一般演化特征，
确定历史分析的主要线索。
历史分析部分由第3章至第5章构成。首先是全面梳理、解析西方主要发
达国家和我国转型之前的信用体系演化历史，然后对二者进行分阶段的和总
体的比较，总结归纳出其中的一般规律和当今成熟信用体系的特征。
应用板块由现状解释和对策研究两个部分组成，包含第6章到第8章。首
先，以基础理论研究所取得的成果为依据，描述和解释转型各阶段信用体系
的演化；其次，按照“现实一未来一现实通往未来”的思路展开对策研究。
本书以马克思的辩证唯物主义来对待历史，所采用的基本学术范式来自
于制度经济学尤其是其分支演化经济学。研究过程中重点关注了那些对演化
有重大影响的“新奇”主体和事件，同时尽可能地运用了相关学科的最近成
果进行分析、解释。
除导论外，全书共分八章。
导论展现了一个信用体系理论分析框架的设计蓝图。说明了信用体系研
究的本土及全球意义，阐述了进行经济学分析的原因，确立研究边界及对象
，介绍了研究的技术线路、方法、主要内容及特点。
第1章，诚信、信任、信用和信用体系。详细介绍了诚信和信任、信用
、信用体系的含义，分析了这些定义的理论依据，讨论了概念之问的区别和
联系，简要综述了相关研究的主要成果。
第2章，信用活动的一般演化。首先从分工、产权、信息等方面诠释了
信用发展的动因，论证了信用活动是解决资源稀缺、信息不完备约束的有效
方法；然后从信用目的、形式、主体和契约性质等维度深入分析了信用活动
的一般演化。其中重点研究了营利与非营利信用的本质差异；信用活动形式
发展的逻辑顺序、信用产品市场的兴起；信用主体的组织化，信用制度执行
主体、信用信息服务机构的出现，信用产业的形成；有债信用和无债信用的
区别、无债信用的快速发展趋势等。
第3章，西方信用体系的演化。分古代、中世纪、近代和现代四个阶段
进行了历史回顾，重点探讨了信用制度中习俗的作用，商业对体系发展的影
响，外在信用制度执行主体的演化，政府、货币信用化和企业制度等因素的
影响，征信系统的“俱乐部”作用机理。
第4章，改革开放前我国信用体系的演化。回顾了我国古代(鸦片战争前
)、近代和计划经济时期信用体系的演化脉络，探讨了传统文化、道德观念
和计划体制对信用体系演化的影响。
第5章，进程比较、演化规律及成熟体系的特征。首先，比较分析了中
西方信用体系演化的阶段和总体差异；其次，总结了信用体系演化的三大规
律：体系演化由主体利益和信用活动双轮驱动，体系演化具有自然属性，政
府作用的基础性和两面性；最后，归纳了当今成熟信用体系的结构性特征：
成熟的信用产业、外在信用制度处于主导性地位。
第6章，转型期信用体系演化述评。全方位扫描了转型期信用体系演化
的起点，多方面分析了信用体系演化与转型的关系；分别勾画和剖析了转型
前期、中期和后期信用体系演化的脉络和特点；专题讨论了转型期政府与信
用体系演化的联系。
第7章，中国信用体系的演化目标。对信用体系的现实状况进行了静态
分析和动态分析，通过探讨和谐社会与信用体系的关系，预测了体系未来演
化的背景，并以此为基础提出了总体和分层次的目标模式。
第8章，总体战略及具体对策。提出了健全信用体系“政府主导、一个
中心、两大阶段、全面推进”的总体战略思路，从信用活动、信用主体等四
个方面提出了具体的对策建议。
本书的学术价值在于揭示了信用体系问题的本土性和普适性，开拓性地
将经济学的演化分析范式应用于信用体系研究，研究视角、线路和方法的选
择具有一定的创新性；运用经济学的范式和多学科理论从历史的角度构建分
析框架，高度重视研究的整体性、系统性和自洽性。这些努力对相关理论的
发展具有积极的意义。
本书以坚实理论研究支撑对策建议，十分注重建设和谐社会的要求，重
点讨论了对策思路和观念，既有总体性、战略性的建议，又有分层次、分方
面的具体措施。这些对策建议与近年来党和政府的重大决策一致，有较强的
系统性、严谨性和可操作性，能够给相关部门的决策提供有理有据的参考。
本研究表明，虽然我国信用体系尚有很多亟待完善的地方，但相关工作
成效显著，基本适应了转型期社会经济的发展。这种客观的判断如果能得到
广泛认同，将有助于改变对信用现状普遍存在的偏见，促进社会信任、提升
扯会经济的运行效率。
本书通过上述研究，还力图在以下方面对既有的研究成果有所突破。
第一，利用经济学的理论对信用、信用体系的内涵进行了严格界定，其
中原创性地将信用制度及其执行主体同时作为信用体系的构成要素；第二，
多维度地分析了信用活动的演化特征，指出信用是人类克服资源稀缺和信息
不完备约束的主要工具之一，提出和深入探讨了信用产业、非自愿信用等新
的范畴，并对营利与非营利信用、有债和无债信用之间的关系进行了研究；
第三，运用较多的史料勾画了信用体系演化的轨迹，总结了信用体系一般演
化规律和当今成熟体系的结构性特征；第四，对我国转型时期信用体系的演
化做了比较全面的分析和客观评价；第五，探讨了信用体系与和谐社会的内
在联系，系统地提出了加快信用产业成熟、健全信用体系、促进社会信任与
和谐的对策和建议。
