基于马尔科夫精炼均衡的企业动态策略竞争研究

第一章　绪论／001
　　第一节　研究依据与意义／001
　　第二节　名词界定／002
　　第三节　动态IO研究脉络／003
　　第四节　研究内容／012
　　第五节　章节安排／014
　　第六节　研究创新／015
第二章　动态企业策略竞争模型的构建与计算／017
　　第一节　引言／017
　　第二节　Ericson-Pakes框架概述／018
　　第三节　模型构建／021
　　第四节　马尔科夫精炼均衡／030
　　第五节　MPE的计算：双寡头竞争／033
　　第六节　MPE的计算：一般情形／041
　　第七节　进一步的讨论／053
　　第八节　同伦延拓方法／055
　　第九节　小结／058
第三章　网络效应、市场倾翻与非对称规制／060
　　第一节　引言／060
　　第二节　研究背景／062
　　第三节　模型设定与均衡计算／066
　　第四节　静态均衡／080
　　第五节　动态均衡／083
　　第六节　非对称规制政策／095
　　第七节　小结／104
第四章　网络产业中的转移成本与兼容政策——以号码携带政策为例／106
　　第一节　引言／106
　　第二节　研究背景／108
　　第三节　模型设定与均衡计算／111
　　第四节　均衡的类型／121
　　第五节　影响机制／133
　　第六节　转移成本与号码携带政策／138
　　第七节　小结／144
第五章　一种估计连续策略博弈的两阶段方法／146
　　第一节　引言／146
　　第二节　理论模型／149
　　第三节　两阶段估计／152
　　第四节　蒙特卡洛实验／159
　　第五节　小结／162
第六章　结论与展望／163
　　第一节　主要结论／163
　　第二节　未来的研究方向／164
附录一　长期平均HHI与消费者剩余的计算／166
附录二　第五章古诺模型的计算／168
附录三　第三章的源代码／171
附录四　第四章的源代码／221
附录五　第五章的源代码／247
参考文献／258

图目录
图1-1　研究框架／014
图2-1　市场行动时序／020
图2-2　同伦延拓方法／057
图3-1　静态均衡／081
图3-2　分享均衡／085
图3-3　倾翻均衡／088
图3-4　温和倾翻均衡／090
图3-5　动态均衡与静态均衡的定价差异／091
图3-6　分享均衡的市场动态路径／093
图3-7　倾翻均衡的市场动态路径／094
图3-8　非对称规制与无非对称规制下倾翻均衡的市场动态路径／097
图3-9　非对称规制对倾翻均衡的影响／099
图3-10　长期平均HHI／100
图3-11　非对称规制税略增的影响／101
图4-1　渐升均衡与倾翻均衡／123
图4-2　峰形均衡／124
图4-3　混合均衡／127
图4-4　长期平均HHI／136
图4-5　长期HHI的等高线／137

表目录
表1-1　EP框架的应用研究文献／005
表3-1　非对称规制税略增的影响／103
表4-1　均衡的类型／130
表4-2　各国家或地区MNP的实施情况／139
表4-3　2000年以来中国移动通信市场的部分监管政策／143
表5-1　实验结果（均匀分布）／161
表5-2　实验结果（正态分布）／162
【书摘与插画】
近年来，关于不完全竞争市场动态竞争的研究发展非常迅速。与传统产业组织研究方法不同，这类研究扬弃了传统的比较静态模型或动态简化模型（ReducedFormModel），采用完全动态的模型研究企业间的策略性竞争。这类研究以Tirole等提出的马尔科夫精炼均衡为基础，以Ericson-Pakes框架（EP框架）为核心，结合博弈理论、计量方法与数值方法，为产业组织研究开创了一片新天地。与传统研究方法相比，新研究范式有三个特点。首先，企业间的竞争过程采用完全动态的建模方式；其次，新范式强调企业竞争的策略性，企业的市场进入或退出、投资、研发等行为都是在分析竞争对手行动、研究市场演化趋势后做出的理性决策，由模型内生决定；最后，由于模型设定完全动态且更贴近现实市场，新范式放弃了解析求解，转向计算密集的数值方法。这减少了模型构建的限制，为IO研究开辟了更广阔的空间。
本书应用这一新研究范式，探究动态市场分析的三个方面——模型构建、MPE计算、结构估计，并利用这一范式研究网络产业中的两个问题，一是非对称规制政策的影响，二是转移成本与网络效应的协同影响。利用理论分析的结论，本书进一步探讨了中国移动通信市场的非对称管制与号码携带政策。
本书包含四部分内容。
第一，动态模型构建与计算。目前动态IO研究前沿以EP框架为核心，不同文献的建模思想相近，实现细节则各有特点。在第二章中，本书从模型构建、均衡定义与计算方法三个方面对动态EP框架进行详细的介绍，为第三、第四章的应用研究奠定方法论的基础。本书首先以标准EP模型为基础，对动态IO文献进行梳理，探究其模型的构建方式，比较不同文献模型设定的差异。之后讨论MPE的概念与定义，介绍Pakes-McGuire、BackwardRecursion、随机迭代、同伦延拓等均衡计算方法。目前MPE的计算方法仍不完善，面临收敛性、计算负担、多重均衡等问题，现有的几种算法各有其优势与不足之处，对其加以总结、比较，有利于在应用研究中选择合适的计算方法。虽然这些方法已散见于文献中，但因其数学工具较为复杂，对编程技巧的要求也比较高，国内还鲜有人使用。本书系统地梳理了这些方法，对促进国内此领域的研究具有一定的意义。
第二，非对称规制对网络产业的影响。在第三章中，本书研究了网络产业中的市场倾翻（MarketTipping）趋势与非对称规制对网络产业的动态影响。研究发现规制有助于阻止市场倾翻，但是会削弱市场竞争，导致企业的短期机会主义行为，提高市场平均价格。由于网络效应导致需求缺乏弹性，大部分规制成本被转嫁于消费者。因此，政策制定者有必要对规制采取更为审慎的态度。
与传统研究范式相比，本研究有几点贡献：（1）本书的马尔科夫动态模型避免了两期静态模型的终端效应；（2）与目前应用较广的单状态变量动态模型相比，本书的方法可以处理多于两家企业的情形，并且避免了单状态变量模型的“零和博弈”缺陷；（3）在计算方法方面，本书同时采用Pakes-McGuire算法与BackwardRecursion方法，计算的均衡更为稳健，减轻了多重均衡的影响，使本书的分析基础更为稳固。
第三，转移成本与网络效应的协同影响。在第四章中，本书研究了转移成本与网络效应的协同作用，以及促兼容政策的影响。文中构建了一个包含网络效应与转移成本的动态寡头价格竞争模型，并计算其马尔科夫精炼均衡。通过数值模拟，本书发现存在网络效应时，转移成本对市场支配（MarketDominance）的影响是非单调的：高额转移成本会导致用户锁定，抑制市场倾翻；适中的转移成本会刺激企业争夺市场支配地位，加剧市场倾翻。此外，结合实施促兼容政策与降低转移成本的政策能够减弱市场倾翻倾向，并能增大企业竞争力度，增加消费者福利。
从这一角度出发，本书研究了中国移动通信市场的号码携带政策。研究发现，2005年之前的市场存在较高的互联互通障碍与网间价格歧视，网络效应强烈且不同运营商间网络兼容不佳，此时实施号码携带政策会恶化中国移动一家独大的局面，实施时机不成熟。在2006年之后，这两个问题已得到较好的解决，应尽快推行号码携带政策。
第四，动态博弈模型的结构计量估计（StructuralEstimation）。动态模型的结构估计需要结合计量经济学方法与博弈论，一直是IO研究的一个难题，长期发展缓慢。其中有两个重要的问题，一是计算均衡的负担较为沉重，二是多重均衡问题。而最近兴起的两阶段估计策略，巧妙地避免了估计过程中的均衡计算问题，为结构估计提供了一个新的视角。针对现有文献较少考虑的连续策略与私有信息，本书提出一种连续博弈两阶段估计方法。其中第一阶段估计采用非参数分位数回归，以此处理企业私有信息。利用蒙特卡洛模拟，本书验证了这一方法的正确性与有效性。
关键词：应用动态IO研究　Ericson-Pakes框架　马尔科夫精炼均衡　网络效应　两阶段估计策略